存骨為甚麼?

【存股】為甚麼要存股呢?馬上讓我告訴你存股的風險!

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有時候鼓勵大家再配動是投資熱過頭的時候,應該嘗試一下進行主動選股,

希望可以提醒大家如果你沒有主動選股的能力就不要進行存股。

畢竟「存股票」,是近期媒體廣為宣廣的一種投資方法,

你必須要了解「選股」可能有兩種人,以下告訴你是哪兩種人:

  • 會選股票的人:主動選定績優股,被動買進績優股。
  • 盲目跟從的人:看大眾買甚麼,主動買進該股票。

看到上面兩種購買的方式,你覺得哪種比較靠譜?

當然我相信你看完後心裡一定會有答案,就算說你今天選擇的標的與會選股的人一樣,

但是這件事情並不代表往後你所選擇的股票會是一支績優股。

畢竟你本身並不具有選股的能力,所以一步錯步步錯,建議本身沒有選股能力的人,

絕對不要嘗試輕易的沒人進行存股的動作。

平時我都會參考這個網站進行選股喔,推薦給大家!!

MoneyDJ 理財網

「存股」一線之隔在於主動的位置

主動在挑選績優股,當然你被市場給補刀的機會就會比較低,

但是如果你今天是盲目的看誰買甚麼,自己買甚麼,主動買進別人選好的股票,

這樣的狀況下,你也沒辦法確定對方對於選擇的股票有一定的研究狀況下,

過了十年績效不好,你也只能摸摸鼻子自己笑一笑,

存股票大致想法是主動式的選股但被動式的交易,選定幾檔績優股後,

被動式的一直買進績優個股,不管短期波動,有點類似定期定額買法,

不過,標的就只有少數幾檔個股。我覺得存股這一招遲早會出現問題,

因為股市是動態的,你無法保證現在的好股票,以後是否還是好股票。

況且,如果你有能力選股,那你就一定有能力可以長期打敗指數,

那為何還要不管價格好壞地選擇存股?低買高賣不是賺更多?

對於台股來說,好的績優股基本上很少有標的可以存股超過5年,

即使是現在到了2020年後,你可以觀望目前快要20年的數據,

都很難找到適合的存股標的,更何況是要你現在去存未來5年~10年的股票。

每到月初,存股熱門名單中常見的主要金融股都會發布累計自結EPS的數據,

2020年的元月,各大金融業者也紛紛發布了2019年全年度的自結EPS。

不過這些數據都會避開自己的濫觴,讓你心甘情願地以為對方出了一頓便宜又大碗的大餐。

讓你心安的買下這些不一定安全的股票,然後安安穩穩的睡上幾年的好覺。

「存股」VS「存ETF」

巴菲特

我一直有個遺憾,就是沒有早一點開始投資。

已達到股神境界的巴菲特,居然也有這樣的感慨!?

其實股神之所以會有如此感慨,基本上都是因為「複利」所造成的關鍵。

只要「更早」開始投資, 複利的力量,

將會帶給巴菲特更高的獲利(更早達到今天的境界),

也會讓巴菲特少掉被通膨吃掉的報酬率。(通膨也是會複利成長)

與其存股,對於時間較為少量的人,就算擁有選擇績優股的能力,

還是需要花費時間進行股票挑選,與其如此,我建議各位倒不如選擇績優的ETF,

畢竟這樣的狀況下,我們可以省去的時間相對增加很多,畢竟不用在盤上不斷的用雙眼,

去過濾這些大公司的財報,反而時間可以省起來針對下一步該如何規劃進行準備,

以下是「股票」VS「ETF」的優點與缺點分析:

股票ETF
優點1.資金掌握自由度高
2.優質股上漲趨勢強
3.獲利高
4.交易方便
5.晉升公司股東
1.成本低廉
2.分散投資
3.多樣化
4.高透明度
5.信用交易
6.流動性高
7.選股風險低
8.可避險
缺點1.收益風險
2.投資資本風險
3.政治風險
4.經濟風險
5.心理風險
6.技術風險
7.時間成本較高
1.系統風險
2.追蹤誤差風險
3.匯率風險
4.管理費用不一定

關於「存ETF」好於「存股」的優點

我先來說說ETF提供給各位參考一下,

ETF是一種貼近指數報酬的商品,其包含的投資組合依照指數所包含的成分股調整,

因此投資ETF具有分散風險的優點,而投資人也可以因此清楚的瞭解到目前ETF的成分股為何。

除此之外,投資人投資ETF即能以過往投資股票的方式一般,

在交易時間內隨時進行買進賣出的動作,加上ETF管理費用相當的低廉,

一年的管理費約為0.35%,比起共同基金2%~3%低了許多,美股的ETF更為便宜,

所以ETF算是一種投資相當方便且費用低廉的商品。

總而言之,ETF具備了交易方便、分散風險、透明度高等等許多優點,以下將對ETF的優點進行更詳細的介紹:

有效的避險工具

ETF為一籃子股票的概念,因此我們可以把ETF看成是指數期貨,加上ETF可以多空操作,所以我們可以把它視為一種避險的工具。假設今天法人手中有持股但是看壞大盤的表現,便可以利用融券放空的方式賣出ETF來減少現貨損失的金額。 以往法人機構操作基金時只能以期貨來做為長期避險的工具,但是仍需面臨每月平倉、交易成本、價差成本等問題,但是ETF則沒有到期日與轉倉的困擾,因此ETF的出現提供市場一個更多元化的操作選擇。

一樣會派發股息

ETF通常向單位持有人派發股息,派息時間及頻密度由ETF的管理人決定。投資者若想知道派息政策,發售章程內亦載有相關資料。

成本低廉

ETF最大的特性之一就是交易成本低廉。ETF的管理策略是追蹤指數報酬,因此包括的成分股都以指數包含的成分股為基準,如此一來,就可以省下一筆研究分析的費用,也因此可以收取低廉的管理費用;另一方面,ETF這種被動式的投資策略不會像主動式管理基金一樣進行頻繁的買賣,只要依照指數進行投資組合變動即可,使得交易成本自然也降低。

交易方便

ETF的交易方式就像股票,投資人只要有證券帳戶便可在ETF的交易時段內進行買賣,買賣的規則與股票完全相同。此外,ETF的交易稅只要千分之一,較股票的千分之三低廉許多。另一方面,ETF一上市便可進行信用交易,不同於一般上市櫃股票需有六個月的限制期。

高透明度

ETF投資的標的商品與指數相同,持股相當透明化,投資人可以隨時上發行公司的網站觀看持股內容,因此投資人可以較容易瞭解投資組合特性並做出適當的預期。

分散投資

ETF被動式的投資組合管理,一般而言持股較主動型管理的基金要多,因此ETF較不受個別公司而影響績效,可有效降低個別公司所帶來的風險,也可以降低投資組合的波動性。

多樣化

ETF連結的指數涉及各個國家、各個市場、各個產業,包含的範圍相當廣泛,提供投資人非常多樣化的選擇,舉例來說,若投資人看好歐洲市場,便可去投資連結指數是衡量歐洲表現的ETF。若是今天投資人看好黃金,那便可去投資連結指數跟黃金相關的ETF。

信用交易

ETF除了買進賣出策略外,一上市時便可進行信用交易,投資人可以在看好趨勢的情況下融資買進,也可以在看壞趨勢下融券賣出。在許多國家中,都設置有平盤下不得放空的規定,但是ETF則不受相關規定所限制。

流動性高

ETF的投資標的都是指數的成分股,一般而言都是市場上市值較大且流動性較高的股票,加上其隨時買賣且資產規模不固定的特點,使得其流動性較高,所以即使看錯行情放空ETF也不會被做空。

避免選股風險

假設今天投資人看好太陽能產業,覺得未來太陽能極有可能大漲,那投資人便可以去投資太陽能類的ETF。這樣投資的好處就是可以避免個股的風險,例如投資人因看好太陽能而投資A公司,但是未來太陽能大漲而A公司因為個別因素沒有跟上這波漲勢,那投資人不就白白錯失了賺錢的機會嗎?此外,投資ETF的另一個好處就是不用去研究個別公司的財報與歷史資料,只要能瞭解產業背景和判斷未來走勢便可進行投資來獲利。

存股不如存ETF

關於ETF的缺點

不少投資新手會選擇ETF,因其走勢追蹤相關指數表現,

長綫投資一般都能享受整體市場向上的優點,

又可減輕個別股份表現欠佳對投資組合的影響。

雖然ETF有其優點,但亦存在不同風險,投資前宜考慮清楚。

ETF多屬「被動式管理」基金,當其追蹤之指數下跌,

ETF的基金價值一般亦會跟隨下跌,故若指數走勢向下,

投資者蒙受損失的機會亦較高。

此外,ETF會出現追蹤誤差(Tracking Error),

因為ETF是以資產淨值量度的表現,

ETF未必按相關指數相同的比例持有所有成分股,

故其升跌亦未必跟足相關指數。

系統風險

根據投資組合理論,投資股票的風險可分為系統風險與個別企業風險,

投資組合隨著投資標的增加可以降低個別企業的風險但是系統風險則是無法降低的。

ETF也是一個投資組合的概念,也就是說ETF雖然包含了很多個股,

可以讓投資人免除個別企業的風險,但是仍需承擔系統風險。

誤差風險

ETF所連結的指數報酬並不會有任何的成本,

但是ETF為了產生與指數相同的組合卻會產生許多費用,例如手續費、交易稅、管理費用等等。除此之外,當指數成分股變動時,發行公司可能因為市場因素會使得無法第一時間取得變動的成分股,

這些因素會使得指數報酬與ETF報酬有所差距,這之間的差距稱為「追蹤誤差」。

而追蹤誤差風險就是投資人必須承擔的風險之一。

匯率風險

若是投資人投資的ETF是國內的商品則不會有匯率風險的問題,

但隨著全球化的時代來臨,投資人很有可能投資的是海外的ETF,

這時投資人就必須面臨匯率風險,所以投資前最好對匯率有所瞭解,

以免最後賺了報酬卻賠了匯差。

關於存股的好處

資金掌握自由度高

相信你就算沒買過儲蓄險,也被業務推銷過,不外乎就是月繳或年繳保費,

然後一次放個6年~20年不能拿出來,一旦中途解約就注定虧錢 (這個業務通常不會特別講)。

而基金雖然可以隨時申購或贖回,但也需要3~5個工作天,相對股票來說,

只要在有開市的時間都可以隨意買賣,

買賣股票2天後會從你的帳戶扣款或將賣股票的錢匯入你的戶頭,所以資金的流動與利用上是相對靈活的。

除此之外,買賣股票雖然須付0.1425%的手續費及0.3%證交稅(只有賣股票時需要),

但對比儲蓄險及基金管理費及手續費隨便都2~3%以上 (通常都內扣,你也不會發現),

所謂工欲善其事,必先利其器,選擇一個不會默默吃掉獲利的工具是必要的。

優質股上漲趨勢強

股票是一種公司集資的方式,公司利用發行股票,募集資金來擴張事業版圖以獲得更大利潤,而投資人可以透過購買股票,

獲得這間公司一部分的所有權,也就是成為這家公司的股東。

獲利高

當然股票大漲時,直接受益人當然是股東,也就是投資越多張股票,你所獲得的利潤相對越高,這當然是大家所希望發生的,

不過相對一但下跌,所被套牢的機會也是相輔相成的。

交易方便

現在一經有非常多的券商提供股票交易,台股當然是不用說了,美股更是非常多,

建議大家有空也可以多多嘗試其他不同的投資標的。

晉升公司股東

成為股東有什麼好處呢?

最直接的就是共享公司獲利,每年5~6月各家公司都會召開股東會,

依照前一年獲利情形,決定今年所配發的股票利息,

也就是說,只要你選擇一家好公司投資,完全不用花力氣想要如何買賣商品賺錢,

每年這些好公司就會自動幫你賺進白花花的銀子!

另外身為股東還可以領股東紀念品、參加股東會、參與公司決策,

當你從消費者轉變為公司股東的身分,心態也會跟著改變,

例如你平常去7-11遇到人很多需要排隊,心情可能會覺得很”阿雜”,

但假設你今天買了統一超(2912)的股票,晉升為7-11股東,看到生意很好開心都來不及了

因為公司賺越多錢,身為股東的你每年能領的股票利息就越多!

股票本身的價值也有機會水漲船高,我自己是還蠻享受當股東的感覺,不知道你怎麼想呢?

另外關於投資股票的風險我就不在這邊贅述了,

基本上你也看過美國因為新聞上的報導而導致下跌的相關新聞,台灣當然也有相關的新聞。

存股的相關好處

結語

關於以上提供給各位的相關比較都屬於建議,當然如果您對於選股比較內行,並且擁有多餘的時間進行選股,當然選擇績優股進行投資存股是最好的,但是如果對於選股不在行的朋友們,建議可以選擇ETF進行投資,畢竟這樣可以避免選擇錯誤的普通股票導致投資毀於一旦。

如果有期他建議的朋友也可以留言告訴我,希望這篇文章有幫助到您,也感謝您把該篇文章看完,希望未來也能提供更多相關的知識給各位。

9 thoughts on “【存股】為甚麼要存股呢?馬上讓我告訴你存股的風險!”

  1. 我覺得etf的好處最大的不是投資一籃子的股票,
    而是你省下來的時間,可以那去做其他高報酬的事情,
    畢竟研究個股,真的也是要一些時間。

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